iFOREX 每日分析 - 2023 年 08月30日(仅供参考）

周二欧元兑美元收涨0.56%，报1.0879。周四将公布的欧元区通胀数据可能是欧洲央行是否在9月会议上加息的关键，而后者可能为欧元的近期走势定下基调。三菱日联(MUFG)的高级货币分析师Lee Hardman表示：“周四将公布欧元区CPI报告，市场对该报告非常看重，市场认为欧洲央行在9月会议上做出怎样的政策决定的概率非常平衡。”货币市场继续适应“更长时间维持更高利率”的情景，提高了对欧洲央行收紧政策的押注，将9月加息25个基点的概率定为50%。交易员押注在9月14日的政策结果中加息12.5个基点，这是自8月23日欧元区和德国疲软的PMI数据公布以来的最高值。货币市场押注年底前欧洲央行将加息20个基点。此外，瑞银全球财富管理公司认为，美联储比欧洲央行更接近于结束加息，因此更看好欧元而非美元。该机构首席投资官在一份说明中表示，我们仍然认为，美联储很可能比欧洲央行更接近于结束紧缩周期，这也是倾向于欧元而非美元的原因。美联储已经达到了利率的顶峰，不过对美联储的看法可能会随着未来几周数据的变化而改变。大华银行集团的经济学家指出，在出现潜在的下跌前，欧元兑美元可能面临一些整固；他们指出，欧元兑美元可能会在下跌至1.0730之前盘整几天，若能突破1.0875的“强阻力”水平，表示上周开始出现的疲软已经消退；今日投资者需要关注的重点数据：欧元区8月经济景气指数，欧元区8月工业景气指数，欧元区8月消费者信心指数终值，

枢轴点:  1.0840

支撑位：1.0820   1.0800

阻力位：1.0915    1.0890

点评：技术走势，欧元/美元H4级别触底后反弹，目前汇价运行于48日多空分界线附近，后期涨势可能会遇到更大阻力，由于欧洲经济缺少动力，这将令欧美持续承压。

周二早些时候，美元兑日元曾短暂触及近10个月高点147.37，后因就业数据而回落。周二美元兑日元收跌0.46%，报145.86。在杰克逊霍尔央行年会上，日本央行行长植田和男依旧鸽派，其表示，核心通胀依旧略低于日本央行设定的2%的目标，这就是为什么我们坚持当前的货币宽松政策的框架。日本的核心CPI通胀在7月份达到3.1%，连续第16个月保持在日本央行2%的通胀目标之上，因为公司继续将更高的成本转嫁给家庭。日本央行的宽松货币政策仍然是全球央行中的异类，即使它正在慢慢撤走收益率曲线控制政策。分析师称：“日本央行正在摆脱过度宽松的货币政策，但其步伐非常缓慢且有分寸。做空美元兑日元仍然是惩罚性的。交易员们正在关注日本官员为支撑疲软日元而进行干预的任何迹象。去年9月，当美元兑日元升破145时，日本对汇市进行了干预，财务省买入日元，将美元兑日元推回到140左右。盛宝银行市场策略师表示，鉴于日本央行行长植田和男在杰克森霍尔会议上没有发表与汇率相关的评论，也没有口头干预的迹象，150之下的干预威胁有所减弱。今日投资者需要关注的重点数据：美国8月ADP就业人数变动，美国7月批发库存月率初值，需要关注的大事件包括日本央行审议委员田村直树发表讲话。

枢轴点:  146.35

支撑位：145.65    145.30

阻力位：146.70    147.00

点评：技术走势，美元兑日元H4级别反弹至146后短暂回落，由于日本央行行长在央行年会上表明宽松政策会继续执行，美元兑日元预计将进一步上行，下一目标将是147.50附近。

周二英镑兑美元收涨0.34%，报1.2643。工资增速创新高，英国央行9月加息预期升温，帮助提振英镑。二季度英国剔除红利的平均工资年率录得7.8%，这是自2001年有可比纪录以来的最高年增长率，也高于此前一期上修后的数据7.5%及经济学家预期的7.4%。在一份报告中表示，英国央行可能更关注经济增长的下行风险，而不是通胀继续超标的风险，预计英国利率将在5.5%-5.75%左右见顶，目前的利率水平为5.25%。数据显示，市场对英国央行利率峰值的预期为5.80%，并认为英国央行9月加息25个基点的可能性超过90%。分析认为，这是由于许多雇主通过提高工资来留住或吸引员工。该数据进一步推动了英国的高通货膨胀率。此外，包括奖金在内的雇员年度收入的增速也进一步加快，达到8.2%，是除了疫情时期以外的最快增速。同期，就业市场出现了一些新的降温迹象，失业率从4.0%上升至4.2%，上升速度高于英国央行的预期。英国央行此前警告称，薪资增长过于强劲，在连续14次加息后，它可能需要进一步加息。目前，交易员再次将大幅加息的可能性纳入考虑，货币市场暗示英国央行9月份加息50个基点的可能性几乎接近三分之一。大华银行集团的经济学家认为，未来几周英镑兑美元可能进一步下跌至1.2530区域；今日投资者需要关注的重点数据：美国8月ADP就业人数变动，美国7月批发库存月率初值，

枢轴点:  1.2610

支撑位：1.2585   1.2560

阻力位：1.2655   1.2680

点评：技术走势，英镑/美元H4级别在下方支撑带附近反弹，目前汇价依旧在48日多空分界线之下运行，此外MACD量能柱和双线在零轴下方金叉，不排除汇价短期会继续上涨。

周三（8月30日）亚洲时段，现货黄金窄幅震荡，目前交投于1936.50美元/盎司附近，距离隔夜创下的近三周高点1938.04不远。周二因为美国疲软的劳动力市场数据使人们对美联储再次加息的可能性产生怀疑，美国劳工部周二发布的职位空缺及劳动力流动调查(JOLTS)报告显示，7月职位空缺数量为882.7万个，连续第三个月下降，表明劳动力市场压力有所缓解。报告还显示，7月有2.3%的非农就业人员辞职，低于疫情引发的“大辞职”期间高达3%的辞职率。这一指标创2021年1月以来最低。 上个月的招聘率创2020年4月以来最低。数据表明劳动力需求下降，招聘情况有所缓和，美联储认为这对继续降低通胀和缓解加薪压力而言是必要的。决策者们希望这种调整不会出现失业率急剧上升的情况。全球最大的黄金支持上市交易基金(ETF)--SPDR Gold TrustGLD周一数据显示，其持金量上升了0.3%，反映了市场的情绪。分析师表示，低迷的职位空缺和消费者信心报告表明，美联储可能不会像之前预期的那样加息，这有助于黄金和一些空头回补。投资者目前正在等待周四公布的美国个人消费支出(PCE)物价指数和周五公布的非农就业数据，以进一步了解利率轨迹的线索。本交易日将迎来美国8月份ADP就业数据，俗称“小非农”，市场预计8月ADP就业人数将增加19.5万人，低于 7月份的32.4万人，该预期略微偏向利多金价。此外，本交易日还将出炉美国二季度GDP修正值和二季度PCE修正值，投资者也需要予以留意。

枢轴点:  1926

支撑位：1918      1913

阻力位：1942      1950

点评：技术走势上，黄金短线偏向多头，后市有望进一步试探1940关口和前期跌势的61.8%回撤位1948.06附近阻力，甚至是100日均线1957.02附近位置阻力，进一步强阻力参考布林线上轨1969.93附近位置；下方55日均线1931.59已经转化为初步支撑所在，5日均线目前在1924.77附近，若意外回落至该位置下方，则削弱短线看涨信号。

周二（8月29日）亚欧时段，美原油窄幅震荡，目前交投于79.84美元/桶附近，美国墨西哥湾沿岸热带风暴可能影响供应，市场预计美国原油库存下降，而且美元指数小幅走弱，给油价提供支撑，不过，市场对全球经济前景的预期不佳，仍令投资者担忧需求前景，而且市场对美联储11月份加息预期升温，也打击原油多头士气。热带风暴Idalia周一袭击了古巴西部，并在向佛罗里达州移动时几乎升级为飓风。这场风暴可能造成停电，并可能影响美国墨西哥湾沿岸东部的原油生产。分析师Yawger表示，这场风暴很可能会影响燃料配送系统，并在9月4日劳动节联邦假日前打击受影响地区的燃料消费。Yawger指出，虽然Idalia并不构成重大供应风险，但确实表明，在预计将到来的飓风多发季，墨西哥湾未来可能生产中断的风险正在上升。投资者在等待本周稍晚公布的重要美国经济数据，这些数据将有助于决定今明两年的利率走势。美联储主席鲍威尔上周五表示，美联储可能需要进一步加息，以冷却顽固的通胀，路孚特的Fed watch工具显示，市场预计美联储下个月按兵不动的可能性为80%，但目前预计11月加息的可能性约为60%。本周的焦点将是周四公布的美国个人消费支出(PCE)物价指数和周五公布的8月非农就业报告。投资者还继续对亚洲大国的经济复苏保持警惕，担心这个世界第二大石油消费国的需求。本交易日需要关注美国7月份职位空缺数据和美国API原油库存数据，留意美联储官员讲话。

枢轴点:  80.40

支撑位：79.70    79.20

阻力位:   82.20    82.90

点评：技术走势上，美原油整体来看，油价短线走势变数较大，技术面信号略微偏空，但基本面状况略微偏多。短线走势变动较大，布林线轨道水平运行，留意布林线轨道78.08-80.78区域突破情况；由于84.87以来下行趋势线和布林线上轨的压制，油价在布林线上轨附近录得了局部“吞没”看空K线组合，短线油价略微偏向震荡下行，布林线中轨支撑目前在79.43附近，布林线下轨支撑在78.08附近，若失守该支撑，则增加后市看空信号。短线操作建议：保守者观望；激进者逢高谨慎做空。